中国人口老龄化正以前所未有的速度发展,预计到2027年,中国将从一个“老龄化"社会快速转变为一个“老龄”社会1，这一变化用时仅25年。相比之下，法国经历这一转变用了115年,美国为69年，英国则为45年。在国内人口加速老龄化、经济复苏乏力和宏观经济不确定性增加等多重挑战下,我国养老事业正呈现出家庭功能弱化、养老服务支付渠道不足、农村养老服务种类少且供给短缺、城市养老服务结构失衡等诸多问题?。而解决这些问题离不开政府、市场和社会的通力合作。

随着收入更高的新一代老年人步入老龄阶段,我国老年人的平均消费能力将进一步提高,预计未来老年人的养老支付能力将随着养老需求不断增长而快速提升。因此,市场多元主体应积极参与这一进程,通过与各行各业的有机融合,激发市场活力。纵观各类市场主体,我们发现横跨保险、健康、养老、资管等经营资质的大保险行业,在助力居民积累养老财富、发挥长期资金优势以及构建康养产业链方面拥有难以替代的独特价值与优势。麦肯锡中国养老金调研核心洞察经过本次调研,我们发现居民的养老休庭望很美好,但现实却“骨感”,金融机构需要从全业务模块出发,以“客群驱动”模式助力国内居民完成从“知”到“行”的跨越。(一)愿望美好:居民对退休时的财务状况普遍期待较高、有70%的受访者希望达到与退休前相当的生活水平,并愿意拿出较高比例收入作为退体养老储备。

根据调研的整体反馈,我们发现受访者对退休时的财务状况期待值普遍皎高,就衡量居民退休前后生活保障水平差异的通用指标"养老金替代季”而言,约有70%的受访者"希望逼休后地续保持与退休前相当的生活水平”,问时也愿意拿出相当比例的收入(日前收入的209%6以上)作为来来养老退依的财务储备(见图D。居民对退休时的财务状况普遍期待较高,约70%受访者希望达到与退休前相当的生活水平,并愿意拿出较高比例的收入作为退休养老储备嫣H后,典可以椽受的最性献入是德林前故入的多少呢?运林前载入百分比D(牛建),%3(二)现实骨感:当前"个人养老金”普及率高但购买率偏低,居民养老准备存在信心、规划、储备三方面不足,而缺乏紧迫感被列为"准备未达预期"的首要原因，加强市场教育刻不容缓。截至2023年4月,在"个人养老金制度"推出一周年之际,我们发现国内居民对"个人养老金”制度的了解度已达80%,但是实际购买率仅为8%。其中，从"了解”到"开户”的转化卓为45%,而从"开户"到最终购买的转化率仅为23%。

针对转化率偏低问题,各类市场参与者都应积极开展养老金融教育,帮助居民树立养老金规划和投资管理意识，提高国民的养老保障能力，共问推动我国养老金融市场从初级向成熟阶段的跨越式发展(见图2)。个人养老金制度的宣传普及率高但购买率低,~80%受访者表示了解相关信息,但实际购买比例仅8%与此同时,我们发现日前我国居民在养老准备上存在信心、规划、储备三方面不足。例如,约T0%的受访者对能否"在财务上舒适地退休"存在不同程度担心，约80%的受访者表示自己"无明确养老退休规划"，同时约759%的受访者表示当期养老储备不足人民币100万元,低于《中国城市养老服务需求报告(2021)》所估算的国内一线域市居民人均养老花费(的人民币115万元)(见图3)。