进入新世纪以来，中国居民生活水平逐渐提高,家庭财富不断积累，对财富管理的需求相应曰益迫切。兰创:与汉达国家比较，中国家庭的资产配置结构呈现出明显差异。以美国为例,美手豕庭的资产配置中70%放在金融市场(投资于各类金融资产),而中国家庭只有约30%(剩余很大比例分配在了不动产)。与此同时,美国家庭的资产配置中保险与养老金占了24%,在中国家廷只有4%。

这些差异，一方面反映了中国居民在我国当前经济发展阶段，家庭财富积累的特点;另一方面，也从成熟市场实践线的角度,为中国周氏的财最食理与规划，提供了重要参考。随看我质改革开放四十余年的经济增长与体量友展,我国居民对财富管理、财富规划的普遍意识已经启动，迫切需要对资产配置做系统的学习和实践;同时,随着个人养老金等重要制度的迅速确立,深入了解中国居民在财富积累、养老及健康保障等方面的切身需求,更是当务之急。目前，中国居民在家庭财富管理和长期保障方面有两大急需。

第一，我国居民对于金融资产配置的认识还需提升。我国金融市场发展起步较晚，个人与家庭的金融知识普及和积累有限，大众对长期投资、保障方面的决策还未建立系统和良好的知识体系和理性框架。第二，大众对长期金融产品了解和信任不足，也源于目前我国金融市场上能满足居民长期稳健的收益目标的产品数量较少，同时存在准入门槛高、信息不对称等问题。在各类金融资产中，保险产品兼顾风险保障与保值增值的双重功能,是家庭财富多元化配置的极佳选择。

首先，近年来中国保险市场发展迅速，目前已跃居全球第二大保险市场,保险产品形态不断丰富,款、公募基金等金鬲融融产品相比,保险产品既具有财富管理禹件:一与出你资管新优势凸显。以养老金融产品为例,资管新提供超长影年保险业以偿付能万’监管制已成为家庭金融资产配置中的不二选择。现代社会工作节奏日益加快,各类常见重大疾病的发病年龄也出现年轻化的趋势。同时，80后、90后的青年人相较上一辈所面临的生活压力显著上升,房贷、车贷以及养育后代的支出往往占据青年一代收入的主要部分。可以说，如果家庭金融资产中没有合理配置保险，在家庭成员突发重疾、家庭财务状况遭受冲击的情况下,将毫无风险防御能力。第三,国内大众富裕家庭的财富传承，也成为部分家庭在进行资产配置时的重要考量。相较于单纯的财富传承,大众富裕家庭同样关注下一代的教育、医疗以及家风人脉等无形资产的传承。

在此需求的推动下，诉诸专业机构进行合理的传承规划成为较为均衡的选择。基于此,清华大学国家金融研究院中国保险与养老金研究中心携手汇丰,发起此项课题。本研究以问卷调研、面对面访谈和案头研究等多种方式,选择位于北京、上海、广州、深圳以及杭州等五个一线城市、超两千个不同资产量级的代表性家庭,与每个受访者/家庭深入探讨了他们在财富配置与传承、健康保障等方面的现状、需求和决策因素。

这段富有意义的工作,揭示了诸多令人兴奋、又发人深思的事实,极大提升了我们对于中国居民家庭财富管理保障与传承的全景与亟需的理解。我们将诸多发现与思考在此报告中向读者同仁呈现。希望以此工作,为中国家庭的长期保障、财富与健康长青、以及全民金融素养的提升，提供客观参考，尽微薄之力。在此，特别要衷心感谢汇丰的大力支持、清华各位专家同事的尽心努力，以及凯度各位同仁的高水准专业合作。愿与合作同仁和读者共勉,在学习与实践这个重要课题的路上,始于足下,重在长远。