新华E增福分红型终身寿险：低利率时代的财富守护与人生规划利器

在当前全球经济环境复杂多变、国内金融市场深度调整的背景下，人身险行业正经历一场深刻的变革。随着市场利率整体下行，监管政策持续优化，消费者对财富管理与风险保障的需求日益多元化，兼具“保证利益”与“浮动收益”特性的分红型保险产品，正成为市场关注的焦点。新华人寿保险股份有限公司推出的“E增福终身寿险（分红型）”（以下简称“E增福”），凭借其稳健的设计机制、强劲的投资能力、丰富的服务生态及贴合需求的场景化应用，成为低利率时代财富规划与风险保障的优选方案。

 

一、产品背景：低利率与监管导向下的必然选择

近年来，全球经济增长放缓叠加国内结构性调整，市场利率持续下行趋势明显。据中国保险行业协会数据，2024年7月普通型人身险预定利率研究值降至1.99%，连续两季度低于现行利率超25个基点，触发动态调整机制。自2024年9月起，普通型产品预定利率上限从2.5%下调至2.0%，分红型产品从2.0%降至1.75%，万能型产品从1.5%降至1.0%。值得注意的是，此次调整为“非对称下调”——普通型产品降幅达0.5%，分红型仅降0.25%，两类产品利率差距缩小，凸显监管对浮动收益型保险的倾斜支持。

政策层面，国务院2024年9月发布的《关于加强监管防范风险推动保险业高质量发展的若干意见》（“新国十条”）明确提出“推进产品转型，支持浮动收益型保险发展”；中央金融办、中国证监会同期印发的《关于推动中长期资金入市的指导意见》，则强调培育保险资金等“耐心资本”，为资本市场提供长期稳定支持。监管与市场的双重驱动，为分红险的发展打开了广阔空间。

在此背景下，新华保险依托自身强劲的投资能力、严格的风险管控及完善的服务生态，推出E增福终身寿险（分红型），以“保证利益+浮动分红”的双轮驱动模式，回应市场对稳健财富管理与长期保障的需求。

 

二、产品亮点：四大核心优势构筑竞争力

E增福终身寿险（分红型）以“终身保障、保额递增、分红共享、灵活规划”为核心设计理念，兼具安全性、收益性与功能性，其核心亮点可概括为以下四点：

1. 终身保障，安心无忧：覆盖全生命周期的风险防护

E增福的保险期间为被保险人终身，自合同生效起持续提供身故或身体全残保障，无论人生阶段如何变化，风险防护始终在线。具体而言，18周岁（含）后且交费期间届满后，身故或身体全残保险金不低于基本保险金额×(1+1.75%)^(n-1)（n为保单年度数），确保保障随时间的推移稳健增长。例如，若被保险人在交费期满后第10年身故，其身故保险金至少为初始保额的1.197倍（(1+1.75%)^9≈1.197），实现“保障一生、增长一生”。

2. 保额递增，稳健保障：保证利益与浮动分红双轮驱动

E增福的利益由“保证利益”与“浮动分红”两部分构成。保证利益体现为合同约定的身故/全残保险金及现金价值，确保本金安全与基础收益；浮动分红则来自保险公司分红业务的盈余分配，客户可通过现金领取、累积生息或交清增额三种方式参与。值得关注的是，新华保险2024年分红实现率表现优异——59款保额分红产品平均实现率达152%，7款现金分红产品平均实现率117%，均超100%，彰显其分红账户的稳健性。

3. 分红权益，成果共享：优质资产与专业运作赋能增值

E增福搭载新华保险优质分红账户，匹配可转债、REITs、组合类保险资管产品等多元优质资产，由专业投资团队采用长期价值策略运作。2025年上半年，新华保险综合投资收益率达6.3%，总投资收益率保持5.9%的高位，为分红提供了坚实的收益基础。客户通过保单红利共享公司经营成果，进一步拓宽了资产增值的可能性。

4. 灵活应用，应急规划：多场景适配的资金周转能力

E增福支持减保、保单贷款及转换年金三大灵活功能，满足不同阶段的财务需求：

减保：每个保单年度累计减少的基本保额不超过生效时基本保额的20%，应对短期资金需求；

保单贷款：最高可贷现金价值的80%，期限最长6个月，缓解流动性压力；

转换年金：交费期满且生效满五年后，可将现金价值或保险金转换为年金领取，实现“现金变长流”，尤其适合养老规划。

此外，产品还具备第二投保人、对接养老社区等特色功能，进一步强化其在资产传承与品质养老场景中的应用价值。

 

三、典型案例：教育规划与养老补充的实战验证

为更直观展现E增福的应用价值，以下通过两个典型场景案例进行说明：

案例一：企业家的子女教育金规划

35岁艾女士（企业家，年收入300万）为刚出生的儿子投保E增福，3年交，年交保费100万，基本保额275.1万，红利领取方式为“交清增额”。其核心需求是为孩子未来的教育、婚嫁及养老储备稳定资金。

利益演示（基于假设）：

18岁（保单年度18）：生存总利益（保证+红利）约466万，可覆盖出国留学费用；

26岁（保单年度26）：生存总利益约674万，可作为婚嫁金或创业扶持金；

55岁（保单年度55）：生存总利益超1218万，为退休生活提供品质补充；

长期持有至100岁：生存总利益可达约5921万，约为总保费的19.7倍。

通过“保证利益打底+红利增值”的模式，E增福帮助艾女士实现了子女全生命周期的资金规划，且支持减保、转换年金等灵活操作，应对不同阶段需求。

案例二：职场骨干的养老补充规划

40岁艾先生（职场骨干，已有社保）为自身投保E增福，趸交100万，基本保额94万，红利领取方式为“累积生息”，目标是为退休后高品质生活补充资金。

利益演示（基于假设）：

56岁（保单年度16）：生存总利益（保证+红利）约148万，超总保费48%，可用于退休初期旅行或兴趣投入；

66岁（保单年度26）：生存总利益约302万，约为总保费的3倍，覆盖日常养老开销；

82岁（保单年度42）：生存总利益约502万，约为总保费的5倍，支持高端养老社区服务；

92岁（保单年度52）：生存总利益超921万，财富增长4倍，实现“老有所依、老有所乐”。

E增福通过长期锁定收益与分红增值，为艾先生构建了“社保+商保”的双重养老保障，抵御长寿风险与通胀压力。

 

四、关于新华：综合实力护航产品可信度

E增福的卓越表现，根植于新华保险强大的综合实力与深厚底蕴：

1. 公司概况与股东背景

新华保险成立于1996年，总部位于北京，是全国性大型寿险企业，2011年同步登陆上交所与港交所。截至2024年末，公司总资产达1.69万亿元，年度保费收入1705亿元，归母净利润262亿元（同比增201.1%），现金分红79亿元（同比增198%）。公司股东包括中央汇金（31.34%）、中国宝武（12.09%）等国有资本，治理结构稳健。

2. 投资与服务能力

新华保险投资能力强劲，2025年上半年综合投资收益率6.3%，总投资收益率5.9%，资产配置多元且策略稳健。风险管控方面，核心偿付能力充足率常年高于100%，综合偿付能力充足率超200%，远超监管要求。服务生态覆盖“医、康、养、财、税、法、商、教、乐、文”十大领域，推出“新华尊”“新华安”“新华瑞”等服务品牌，满足高净值客户、大众客户及居家养老群体的差异化需求。

3. 客户服务与科技赋能

公司构建“线上+线下”智慧服务体系，通过“掌上新华”APP、“新华保险”官微及“智多新”智能机器人等平台，提供7×24小时服务，2024年智慧客服累计服务2480万人次。理赔服务高效便捷，2024年为480万人次赔付152亿元，平均理赔时效0.71天，获“金融科技发展奖”。针对老年群体推出“长辈模式”“银发服务驿站”等暖心服务，获评“普惠保险典型案例”。

 

结语：低利率时代的财富“压舱石”

在市场利率下行、监管鼓励浮动收益型产品的背景下，新华E增福终身寿险（分红型）以“保证利益稳健增长+分红共享收益”的双引擎设计，兼顾安全性、收益性与灵活性，成为教育规划、养老补充、资产传承等场景的优选工具。依托新华保险强劲的投资能力、严格的风控体系及完善的服务生态，E增福不仅是一款保险产品，更是低利率时代守护家庭财富的“压舱石”，为客户的人生长期规划注入确定性。