把握机遇，顺势而为：在不确定性中寻找确定

在当今快速变化的经济环境中，不确定性成为了最热门的经济关键词。从全球经济的波动到国内经济的结构调整，从资本市场的起伏到实体经济的转型，每一个领域都充满了不确定性。然而，在这种不确定性中，我们依然可以找到一些确定的趋势和机遇，为个人和家庭的资产配置提供稳定的保障。

一、全球经济环境的不确定性

（一）国际贸易格局的变动

2025年，全球经济环境充满了不确定性。特别是特朗普重回白宫后，对“对等关税”作出了巨大调整。这一政策变化使得全世界最大的生产制造国和全世界最大的金融国家之间的贸易关系紧张，全球贸易格局发生了重大变动。这种贸易摩擦不仅影响了国际贸易的正常进行，还对全球金融市场产生了巨大的冲击，导致全球资本市场的历史性大崩盘。

（二）金融市场波动

全球金融市场的波动加剧了经济的不确定性。美国的“关税大棒”破坏了全球贸易秩序，导致全球资本市场的同步冲击。港股跌超10%，大A上证跌超7%，2900只股票跌停。在这种不确定的环境中，做好稳妥的投资选择变得难上加难。

二、国内经济环境的不确定性

（一）资本市场发展变化莫测

国内资本市场也面临着巨大的不确定性。美国的贸易保护主义政策不仅影响了全球贸易秩序，还对国内投资市场产生了同步冲击。港股和A股市场的大幅下跌，使得投资者的信心受到严重打击。在这种不确定的环境中，投资者面临着巨大的挑战，如何在波动的市场中找到稳定的投资机会成为了一个亟待解决的问题。

（二）实体经济发展面临挑战

实体经济的发展也面临着诸多挑战。电商行业和物流行业的迅速发展，叠加居民消费降级的加速，使得从连锁到餐饮到奢侈品、到汽车等行业的闭店现象屡见不鲜。2025年，实体经济应何去何从，成为了一个值得深思的问题。

（三）房地产市场仍在探底

房地产市场也在经历调整。2025年政府工作报告对房地产板块的描述为“持续用力推动房地产市场回稳”，市场已没有高期待。房地产对经济的推动力度持续减弱，房地产的辉煌成绩已进入历史舞台。政府的目标是让9.4亿城镇居民住得更好、更安全、更舒心，完善“市场+保障”住房供应体系。

三、在不确定性中寻找确定

（一）居民储蓄存款确定增长

尽管经济环境充满不确定性，但居民的储蓄存款却在确定增长。2025年二季度，全国居民人均可支配收入中位数为18186元，增长4.8%。其中，城镇居民人均可支配收入中位数为25380元，增长4.0%；农村居民人均可支配收入中位数为10060元，增长5.5%。居民的可支配收入在增长，但居民更倾向于“拼命存钱”避险，导致人民币存款增加17.94万亿元，其中住户存款增加4.95万亿元。

（二）适度宽松的货币政策确定实施

2025年政府工作报告明确实施适度宽松的货币政策，LPR利率有望继续下调。银行贷款成本更低，但存款面临跑不赢通胀的缩水风险。在这种情况下，如何在不确定的环境中找到稳定的资产配置方案，成为了一个重要的课题。

（三）保险预定利率确定下降

保险预定利率的下降也是一个确定的趋势。2023年开始，保险产品预定利率从4.025%逐步下降到3.5%，再到2024年进入“2时代”。2025年4月，行协组织召开人身保险业责任准备金评估利率专家咨询委员会例会，确定普通型人身保险产品预定利率研究值为2.13%。2025年7月25日，这一研究值进一步调整为1.99%。这种预定利率的下降，使得保险产品的吸引力有所下降，但也为投资者提供了锁定当前利率的机会。

四、保险：家庭资产配置的“压舱石”

在不确定的经济环境中，保险成为了一个重要的资产配置工具。保险不仅可以提供风险保障，还可以在利率下行的环境中锁定当前的利率，实现资产的稳健增值。

（一）保险的基本功能

保险的基本功能是提供风险保障。通过购买保险，家庭可以在面临重大疾病、意外事故等风险时获得经济补偿，减轻家庭的经济负担。这种风险保障功能，使得保险成为家庭资产配置中不可或缺的一部分。

（二）保险的理财功能

除了风险保障功能外，保险还具有一定的理财功能。特别是分红险，不仅能够提供风险保障，还能够在利率下行的环境中锁定当前的利率，实现资产的稳健增值。分红险的回报预期，使得它成为在不确定性时代下实现资产保值增值的重要工具。

（三）分红险的优势

分红险是一种兼具保障与理财功能的保险产品。它不仅能够提供风险保障，还能够在利率下行的环境中锁定当前的利率，实现资产的稳健增值。分红险的回报预期，使得它成为在不确定性时代下实现资产保值增值的重要工具。

抵御利率下行：分红险可以在利率下行的环境中锁定当前的利率，确保资产的稳健增值。

兼顾未来预期：分红险不仅能够提供风险保障，还能够在利率下行的环境中锁定当前的利率，实现资产的稳健增值。

回报预期：分红险的回报预期，使得它成为在不确定性时代下实现资产保值增值的重要工具。

五、如何选择合适的保险产品

在选择保险产品时，需要综合考虑个人和家庭的实际情况，包括收入水平、风险承受能力、保障需求等。以下是一些选择保险产品的建议：

（一）了解自身需求

在选择保险产品之前，首先要了解自身的需求。包括家庭的收入水平、风险承受能力、保障需求等。通过这些信息，可以确定适合自己的保险产品类型和保额。

（二）选择可靠的保险公司

选择保险公司时，要选择信誉良好、实力雄厚的公司。可以通过查看公司的财务报表、评级报告等信息，了解公司的经营状况和偿付能力。

（三）关注保险条款

在购买保险产品时，要仔细阅读保险条款，了解保险责任、责任免除、犹豫期、等待期等重要事项。这些条款将直接影响到保险产品的实际保障范围和收益情况。

（四）合理配置保险产品

在选择保险产品时，要根据自身的需求和财务状况，合理配置保险产品。可以将保险产品与其他理财产品相结合，实现资产的多元化配置，降低投资风险。

六、结论

在当前不确定的经济环境中，保险成为了一个重要的资产配置工具。通过购买保险，家庭可以在面临重大疾病、意外事故等风险时获得经济补偿，减轻家庭的经济负担。同时，保险还具有一定的理财功能，特别是在利率下行的环境中，分红险可以锁定当前的利率，实现资产的稳健增值。在选择保险产品时，要根据自身的需求和财务状况，合理配置保险产品，实现资产的多元化配置，降低投资风险。通过合理的资产配置，可以在不确定的经济环境中找到稳定的保障，实现资产的稳健增值。